Рынок prediction market привлекает все больше спекулянтов, предлагая трейдерам потенциал доходности выше, чем при простом владении спотовыми криптовалютами, сообщается в новом отчёте.
Prediction markets как арена для профессиональных и розничных трейдеров
Prediction markets формируются как новая сфера спекуляций для трейдеров, где непрофессиональные розничные участники сталкиваются с дата-ориентированными профессионалами. Это создаёт «крайнюю информационную асимметрию и значимые арбитражные возможности», отмечено в докладе компании 10X Research, опубликованном в понедельник.
Хотя основную часть активности на таких платформах составляют ставки на спортивные события, Bitcoin (BTC) и события, связанные с криптоисходами, предоставляют нишевые возможности, которые нельзя игнорировать трейдерам цифровых активов, подчёркивает 10X Research.
Роль маркет-мейкинга и особенности доходности prediction markets
«Важно понимать, что почти каждая ведущая криптовалютная торговая площадка управляет собственным маркет-мейкингом или ‘казначейским’ отделом не только для обеспечения ликвидности, но и чтобы выступать на противоположной стороне розничных сделок, и при этом, как правило, не нести убытки», — говорится в отчёте компании.
Для количественных трейдеров prediction markets могут предоставлять асимметричные доходы, которые сопоставимы или превосходят потенциал прибыли от владения базовыми спотовыми токенами, отмечается в докладе.
Как пример, на децентрализованной prediction market Polymarket трейдеры ставят на достижение токеном BNB отметки $1,500 к 31 декабря. Доли «за» на этом рынке недавно торговались около $0,01, что подразумевает потенциальную выплату в 100 раз превышающую ставку в случае осуществления события. В сравнении, владелец BNB в спотовом рынке получил бы около 1,65-кратной прибыли при росте токена до указанного уровня от текущих цен.
Сомнительные случаи инсайдерской торговли и использование ИИ-ботов
Тем не менее, некоторые аккаунты на prediction markets вызывают подозрения в инсайдерской торговле. В частности, недавно появившийся пользователь заработал свыше $1 миллиона за один день, делая ставки на поисковые тренды Google.
Пользователь Polymarket с ником AlphaRaccoon получил $1 миллион, выиграв 22 из 23 ставок, как сообщили криптоинвесторы Haeju.
«Это не удачная серия. Ранее он заработал более $150 тыс., предсказав ранний релиз Gemini 3.0 до официальных результатов», — отметил Haeju в четверг на платформе X.
Другие участники рынка используют ботов с искусственным интеллектом для повышения вероятности выигрыша.
Пользователь Polymarket «ilovecircle» за последние два месяца заработал более $2,2 миллионов, показывая 74% успеха в ставках на политические, спортивные и криптовалютные темы.
Объём активности и стабильность выигрышей этого пользователя «почти гарантируют» использование модели машинного обучения для «межнишевого арбитража и автоматической торговли», отметил трейдер prediction markets Archive в воскресном посте на X.
